Life Time Group Holdings Inc. (LTH), 2024 yılının ilk çeyreğinde toplam gelir ve üyelik aidatlarında önemli bir artışla güçlü bir mali performans bildirdi. Bir önceki yılın tek seferlik faydaları nedeniyle net gelirde hafif bir düşüş olmasına rağmen şirket, iş stratejisine ve büyüme beklentilerine olan güvenini yansıtarak tüm yıl için gelir ve düzeltilmiş FAVÖK beklentilerini yükseltti.
Önemli Çıkarımlar
- Toplam gelir %16,8 artışla 596,7 milyon $’a yükselirken, üyelik aidatları %19 arttı.
- Erişim üyelikleri %5 artarak 802.000’in üzerine çıktı ve toplam üyelikler yaklaşık 853.000’e ulaştı.
- Ortalama aylık aidat bir önceki yıla göre %12,7 artarak 186 $’a yükselmiştir.
- Net gelir, 2023’ün ilk çeyreğine göre %9,5 azalarak 24,9 milyon dolar olurken, düzeltilmiş net gelir 30,5 milyon dolara yükseldi.
- Düzeltilmiş seyreltilmiş hisse başına kazanç 0,15 dolar olurken, düzeltilmiş FAVÖK %21,6 artışla 146 milyon dolara ulaştı.
- Şirket kaldıraç oranını iyileştirerek net borcun düzeltilmiş FAVÖK’e oranını 3,6 kata düşürdü.
- Tüm yıl için gelir beklentisi 2,5 milyar ila 2,53 milyar dolar arasında belirlenirken, düzeltilmiş FAVÖK’ün 603 milyon ila 618 milyon dolar arasında olması bekleniyor.
Şirket Görünümü
- CEO Bahram Akradi daha iyi elde tutma oranları bekliyor; bu oran her zamankinden %10 daha yüksek olabilir.
- CFO Erik Weaver FAVÖK marjı aralığından memnun ve gelecekte artış potansiyeli görüyor.
- Yeni kulüpler, metrekare başına gelir ve marj açısından eski kulüplerden daha iyi performans gösteriyor ve eski kulüplerin bu performansı yakalaması bekleniyor.
- Şirketin varlıklarının değeri yaklaşık 3,5 milyar dolar ve potansiyel sat-geri kirala anlaşmaları için yaklaşık 1 milyar dolar ayrılmış durumda.
Ayıda Öne Çıkanlar
- Net gelir, bir önceki yıl elde edilen tek seferlik faydalar nedeniyle düşüş göstermiştir.
- Şirket, iş modelini etkileyen yüksek ücretler ve inşaat maliyetleriyle karşı karşıya.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Güçlü talep ve kişisel eğitim ve devamlılıkta rekor büyüme.
- Etkileyici büyümeye katkıda bulunan son kulüp lansmanlarından elde edilen olumlu performans.
Kaçırılanlar
- CEO, üyelik kayıtlarındaki geri çekilmenin gelecek çeyrekler üzerindeki etkisinin abartılmaması konusunda uyarıda bulundu.
Soru-Cevapta Öne Çıkanlar
- Gelecekte duyurulması beklenen sat-geri kirala anlaşmaları araştırılmaktadır.
- Bakım ve büyüme için yatırım harcamalarının 170-175 milyon dolar olması ve planları desteklemek için yeterli serbest nakit akışı sağlanması öngörülmektedir.
- Miura programı geliştirilmekte olup, 2025 yılında küçük bir etki yaratması ve sonraki yıllarda büyümesi beklenmektedir.
- Şirketin stratejisi ve fırsatları hakkında daha derin bilgi sağlamak için 30 Mayıs’ta bir Yatırımcı ve Analist Günü düzenlenmesi planlanıyor.
InvestingPro Insights
Life Time Group Holdings Inc. (LTH) son üç aylık raporunda toplam gelirde %16,8 ve üyelik aidatlarında %19’luk kayda değer bir artışla güçlü bir gelir büyümesi sergiledi. Şirketin stratejik kararları ve büyüme girişimleri, erişim üyeliklerindeki ve ortalama aylık aidatlardaki büyümenin de gösterdiği gibi, müşteri tabanında iyi bir yankı uyandırıyor gibi görünüyor.
InvestingPro Verileri, LTH’nin piyasa değerinin 2,69 milyar dolar olduğunu gösteriyor ve şirketin fitness ve yaşam tarzı sektöründeki önemli büyüklüğünü ortaya koyuyor. Şirketin mevcut hisse fiyatının hisse başına kazancına oranının bir ölçüsü olan F/K oranı 39,65’tir ve bu da piyasanın şirketin kazanç potansiyeline daha yüksek bir değer atfettiği şeklinde yorumlanabilir.
Ayrıca, 2023’ün 4. çeyreği itibariyle son on iki aydaki gelir artışı %21,62 gibi güçlü bir oranda gerçekleşerek şirketin kazanç raporunda sunulan olumlu görünümü pekiştirdi.
InvestingPro Tips perspektifinden bakıldığında, analistler önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize etti ve bu da şirketin iyimser gelir ve FAVÖK beklentileriyle uyumlu. Ayrıca, şirketin son on iki aydır kârlı olması, yatırımcı güvenini artırabilecek önemli bir faktör. Yine de potansiyel yatırımcılar, LTH’nin önemli bir borç yüküyle çalıştığının ve hisse senedi fiyat hareketlerinin oldukça değişken olduğunun farkında olmalıdır, bu da daha yüksek bir risk profiline işaret edebilir.
Daha derin bir analiz ve ilave içgörülerle ilgilenenler için InvestingPro, https://www.investing.com/pro/LTH adresinde Life Time Group Holdings Inc. hakkında daha fazla ipucu sunuyor. Aboneler INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliklerinde %20’ye varan indirim kazanabilirler. Şu anda LTH ile ilgili yatırım kararlarını daha fazla bilgilendirebilecek 8 ek InvestingPro İpucu mevcuttur.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
